يعود تاريخ إنشاء مؤشر الداو جونز عام 1885م عن طريق تشارلز داو وكذلك إدوارد جونز كمتوسط داو جونز للنقل، ثم تم نشرهُ في تاريخ السادس والعشرين من شهر مايو بعام 1896م ، وكان مؤشر داو جونز اليوم الصناعي بقيمة أساسية تساوي 40.94 نقطة.
منذ أن تم إنشاء تداول مؤشر DJIA، أجري بعض التعديلات في تكوين تداول مؤشر الداو جونز الصناعي والتي تقدر حوالي 51 مرة.
بعد هذه التغيرات نجد أن شركة واحدة في تداول مؤشر داو جونز اليوم هي الوحيدة التي لم تتغير من أصل 12 شركة أصلية من مؤشر الداو جونز وهي شركة الجنرال الكتريك.
يعتبر التداول في مؤشر داو جونز اليوم الصناعي ليس الأقدم للأسهم في العالم، حيث أن التداول في مؤشر داو جونز اليوم الصناعي يتبع مؤشر داو جونز للنقل الذي أنشئ منذ عام 1884م على يد تشارلز داو، كما أن عودة التداول في مؤشر الداوجنز لوضعه الطبيعي بعد أن انهار سوق تداول الأسهم في عام 1929م، استغرق تقريباً 25 عاماً حتى يعود إلي مستواه الطبيعي في التداول لما كان عليه قبل الانهيار.
كثير من الأخبار التي انتشرت زعمت بوجود انفجارين في البيت الأبيض، والتي أدت لخسارة عدد 143 نقطة في تداول الداو جونز في عدة دقائق من الرابع والعشرين في شهر إبريل لعام 2013م.
حيث أن مؤشر تداول S&P 500 حل محل تداول داو جونز اليوم باعتبار أنهُ المؤشر الرئيسي لأداء الاقتصاد الأمريكي.
ما علاقة الداو جونز بالدولار؟
العلاقة تتلخص بكونها طردية أو عكسية بين أي متغيرين وكذلك مدى قوة هذه العلاقة والتي تقاس بكل من الرقمين -1 و +1. حيث أن الرقم السلبي يشير إلى العلاقة العكسية أي أنهم يتحركون في اتجاه مخالف ومعاكس أما بالنسبة للرقم الإيجابي فهو يشير إلى وجود علاقة طردية أي أن التحرك في ذات الاتجاه.
في حال تم مقارنة تداول الدولار الذي يقيس قوة الدولار أمام ستة من العملات الرئيسية الأخرى مع قيمة مؤشر الداو جونز الصناعي فإننا سنجد أن الرقم هو 0.35 ويلاحظ حينها أن الرقم إيجابي وهذا يعني أن ارتفاع قيمة الدولار الأمريكي لا بد أن يصاحبها ارتفاع في القيمة ولكن ليس بذات النسبة.
يجدر التنبيه أن الرقم الأقل من 0.40 يعني أن ما يقارب الـ 35% إلى 40% من نسبة التحركات تكون مرتبطة بقيمة الدولار الأمريكي.
وكلما زاد الطلب على الدولار فإن قيمة الأسهم الأمريكية ترتفع ويعود ذلك بشكل أساسي وكبير إلى الاستثمارات والتداولات الأجنبية حيث أن المستثمرين يتجهون إلى القيام بشراء الدولار الأمريكي بهدف شراء الأسهم الأمريكية وهو بدورهُ يرفع قيمة الدولار الأمريكي.
معلومات هامة عن التداول في مؤشر داو جونز اليوم
الداو جونز يضم في الوقت الحالي ما يقارب الـ 30 شركة اقتصادية من حول العالم، وكما ذكرنا فإن شركة واحدة فقط هي التي بقيت من أصل الـ 12 شركة القديمة، وهي شركة General Electric والتي كانت سابقاً تعرف باسم Edison، ويعد DJIA أحد المؤشرات المهمة والتي يتم تداولها بشكل مستمر في الأخبار، كما نجد أن المستثمرين المحترفون يفضلون متابعتهُ. فهو يعتبر من أكثر مؤشرات تداول الأسهم التي يتم مراقبتها في العالم.
لكن في الأونة الأخيرة أصبح من السهل الخلط بين كل من داو جونز وبين متوسط داو جونز الصناعي (DJIA). والذي غالبًا ما يتم الإشارة إليه باسم “The Dow “، كما يعد DJIA واحد من أكثر مؤشرات الأسهم التي يتم مراقبتها في العالم، حيث يحتوي على مجموعة شركات مثل كل من شركة Apple وشركة Boeing وشركة Microsoft وكذلك شركة Coca-Cola وأيضاً شركة Exxon.
من المهم التنويه أنّ داو جونز قد باع مؤشر داو جونز اليوم الصناعي وغيرهُ الأخرى كذلك إلى S&P Dow Jones Indices LLC، وهي تعتبر مشروع مشترك بين كل من S&P Global وبين مجموعة CME. وبالإضافة الى ذلك فإن شركة داو جونز (Dow Jones) تمتلك لديها متوسط داو جونز الصناعي. وعلاوة على ذلك، فهي لديها العديد من المؤشرات الأخرى التي تمثل قطاعات متنوعة من الاقتصاد الدولي، والتي منها أحد أقدم المؤشرات في البورصة وهي مؤشر داو جونز اليوم للنقل، الذي يتتبع ما يقارب الـ 20 شركة نقل، بما فيهم شركات الطيران، وأيضاً الشركات المتعلقة بتقديم خدمات التوصيل، وكذلك هناك آخر رئيسي وهو Dow Jones Utility Average، الذي يتتبع تقريباً 15 من أسهم المرافق الأمريكية.
في عام 2012م، قامت S&P Dow Jones Indices LLC بشراء داو جونز، حيث أن S&P Dow Jones هو مشروع مشترك بين كل من العضو المسيطر S&P Global وبين مجموعة CME، التي لديها هي الأخرى S&P 500، من بين عدة مؤشرات أخرى مختلفة.
شركة داو جونز ما حكمها هل هو حلال ام حرام؟
حقيقتًا الكثير من الجدل يثار حول حكم التداول في DJIA والقيام بعمليات البيع والشراء فيه، هل حكمهُ الشرعي حرام أم أنهُ حلال شرعاً؟ وللإجابة على هذا السؤال قام العلماء بوضع مجموعة محددات حول هذا الأمر وهي كالتالي:
يعتبر العامل الفارق في هذه المسألة هو ما نوع الشركات التي يتم التداول بها في داخل الداو جونز ؟ وما هي طبيعة عملها؟. وبعد أن تقوم بفحص طبيعة نشاط الشركة وتتأكد من أنها ليس لها أي علاقة في أي نشاط محرم، وكذلك التأكد من عدم تعاملها مع بنوك ربوية والديون التي على الشركة لا تزيد عن 33% من رأس مالها.
داو جونز الإسلامي
في عام 1999م، تم القيام بافتتاح داو جونز اليوم الإسلامي في دولة البحرين، وذلك بهدف الإستمرار في مواكبة كافة المعطيات مع متطلبات الشريعة الإسلامية، سواء كان ذلك في عملية التداول أو حتى في الشركات المدرجة، وبالتالي لا يحتاج المستثمر للقيام بالكثير من عمليات البحث حول مصادر التمويل وحول طبيعة نشاط الشركة وكذلك تعاملاتها البنكية.
الداو جونز الإسلامي قام بإزالة الشركات العاملة في منتجات مثل منتحات الكحول وأيضاً منتجات لحوم الخنزير وبالإضافة إلى الخدمات المالية التقليدية التي هي مثل البنوك وشركات التأمين وبالإضافة إلى الترفيه التي من بينها الفنادق والكازينوهات والقمار وما إلى ذلك، وأيضاً العمل في التبغ والأسلحة والدفاع، كما أنهُ من المهم أن يكون يتعامل وفقا لأساس النسب المالية التي تهادف لإزالة الشركات على أساس مستويات الديون وأيضاً دخل الفائدة في ميزانيتها العمومية.
ما الذي يحرك مؤشر الداو جونز؟
لوحظ أن التداول في مؤشر داو جونز اليوم يتفاعل مع الأحداث العالمية التي منها: الكوارث الطبيعية، والحروب، وبالإضافة الى الاضطرابات السياسية، وكذلك الأخبار الاقتصادية، وليس ذلك فحسب بل يتقلب كذلك بناء على التقارير الاقتصادية؛ مثل نسبة البطالة، وخلق فرص العمل، وأيضاً أسعار الفائدة، وبالإضافة الى أرقام الناتج المحلي الإجمالي، وغيرها من المعايير الاقتصادية الأخرى، حيث تتوافق حركة DJIA مع حركة السوق بشكل كامل، مؤشر داو جونز اليوم مؤشراً يعد مرجحاً بالسعر، وهذا يعني أن تداول الأسهم التي لها قيمة مرتفعة تؤثر بشكل أكبر في المتوسط من تداول الأسهم التي لها قيمة منخفضة، كما وتنعكس تحركات الأسعار الرئيسية في تداول الأسهم الأكثر ثقلاً ووزناً في السوق على DJIA.
طرق تداول مؤشر داو جونز اليوم
تداول الداو جونز متاح بعدة أدوات مالية تقوم شركات الوساطة المالية المدرجة على قائمة توصيات بتوفيرها، حيث أن المستثمر يستطيع الاستفادة من كمية كبيرة من التغيرات والتقلبات الحاصلة في أداء أسهم كبرى الشركات العالمية فمثلاً شركة كوكاكولا وشركة وول مارت وأيضاً شركة مايكروسوفت وبالإضافة لشركة والت ديزني وشركة ماكدونالدز هي الأخرى كل ذلك عن طريق الداو جونز.
في غضون السابق، هناك أدوات كثيرة التي يمكن التداول خلالها على مؤشر (داو) مثال على ذلك عقود الخيارات وصناديق المؤشرات المتداولة وأيضاً عقود الفروقات وبالإضافة العقود الآجلة.
بطبيعة الحال فإن المؤشر العالمي في التداول يتطلب دراسة دقيقة قبل القيام بعملية التداول؛ بهدف بناء استراتيجية صحيحة يتم من خلالها تحقيق الربح الحقيقي بالإضافة إلى القيام بمراقبة بيانات الشركات المدرجة فمثلاً عمليات الإستحواذ وتقارير الأرباح وأيضاً عمليات التصنيف الانتمائي، وبالإضافة قراءة تحليلية بشكل دقيق للأحداث والأخبار الإقتصادية الأمريكية.
